Pendant la guerre sino-japonaise, un prestidigitateur est séparé de force de sa femme. Obligé de s’enfuir pour sauver sa vie, il confie son fils à un ami avant de quitter le pays De retour à Shanghai vingt ans plus tard, il espère arriver à le retrouver, mais le temps a passé et les indices dont il dispose sont faibles. Après quiproquos et méprises, il s’apprête à repartir, au moment où...
Le film est réalisé avec la collaboration du célèbre cirque de Shanghai ce qui permet quelques scènes d’autant plus impressionnantes qu’elles sont filmées avec une caméra stéréoscopique pour restituer l’impression de relief.
